Oro, Analisis Jueves 02/03/2017

[Elvis_Cardenas]

Los precios del oro cotizaban al alza el miércoles temprano, pero los precios retrocedieron después de que la Fed dejó los tipos sin cambios, aunque insinuó más subidas de tipos a finales de este año. En la última reunión de política de la presidenta de la Fed, Janet Yellen, como presidenta del banco central, la Fed no modificó los tipos de interés. Pero su mensaje sobre la inflación señaló que estaba en camino de aumentar los costes de endeudamiento en marzo bajo el nuevo presidente, Jerome Powell.

Los futuros del oro para abril en Comex cerraron a 1343,10 dólares, subiendo 3,10 dólares o un +0.23%.

La Reserva Federal de EEUU terminó su reunión de 2 días anunciando que no subirá el tipo de interés de referencia. Sin embargo, indicó que espera que las presiones inflacionarias se intensifiquen a medida que avanza el año.

La decisión del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) de dejar los tipos de interés en el 1,25 a 1,50 por ciento era ampliamente esperada. Esta decisión casi no tuvo impacto en los mercados. Sin embargo, los inversores estuvieron supervisando su declaración en busca de pistas sobre cómo podría proceder el banco central el resto del año. Esta iba a ser la noticia que movería los mercados.

[Elvis_Cardenas]

Las proyecciones publicadas en diciembre, las autoridades del FOMC esperan tres alzas de tipos este año siempre que no haya una interrupción significativa de las condiciones del mercado. Sin embargo, la reciente acción de los precios en los mercados del Tesoro sugiere que los inversores pueden creer que la Fed está considerando un cuarto aumento de tipos.

La declaración de la Fed del miércoles también contenía algunos ajustes que podrían influir en la visión del mercado sobre el momento y el número de alzas de tipos futuras.

En otras noticias, el informe de Cambio de Empleo No Agrícola de ADP mostró que el sector privado agregó 234.000 empleos en diciembre. Esto fue mucho más alto que el pronóstico de 186.000. El mes anterior se redujo a 242.000.

El PMI de Chicago salió en 65,7, superando el pronóstico de 64,2. Las ventas de viviendas pendientes salieron como se esperaba, subiendo un 0,5%.

[Enrique Ross]

El oro se encontró bajo una notable presión de venta el jueves, con precios que cayeron por debajo de los 1340 dólares, luego de que la Reserva Federal hiciera alusión a un aumento de las tasas más este año.

Si bien se pueden observar nuevas pérdidas en el corto plazo, es probable que un dólar estadounidense vulnerable amortigüe las desventajas del metal amarillo. El oro sigue siendo alcista en los gráficos diarios y está preparado para aventurarse más alto, si el informe de NFP , que se publicará el viernes, no cumple con las expectativas del mercado. Desde una perspectiva técnica, Gold permanece en el proceso de crear un nuevo mínimo más alto. La debilidad sostenida por debajo de $ 1335 puede invitar a una disminución de $ 1324.15. Alternativamente, una ruptura intradía por encima de $ 1340 puede abrir un camino hacia $ 1360.

[Enrique Ross]

El metal amarillo logró dispararse durante la primera mitad del martes, la resistencia combinada del SMA de 55 horas, el PP semanal y el límite inferior del canal de dos meses interrumpido resultó ser una barrera irrompible que envió el par hasta 1,336.80. Desde entonces, la tasa ha regresado al SMA de 55 horas, que ahora también se ve reforzado por el SMA de 200 horas. El par debería borde ligeramente más alto en esta sesión hacia el canal de corto plazo prevaleciente hacia abajo alrededor de 1,345.00. El objetivo al alza en este caso podría ser el PP semanal y el SMA de 100 horas cerca de 1,348.30. En general, varios fundamentos dignos de mención que podrían sacudir el mercado serán lanzados hoy. En caso de sorpresa negativa, Gold debe ser respaldado por S1 semanal y R2 mensual por 1,329.00.

[Enrique Ross]

El 100-MA de 4 horas ha actuado como un fuerte apoyo en las últimas 12 horas más o menos, aún así, el metal amarillo (XAU / USD) tiene dificultades para recuperar el equilibrio.

Mientras tanto, el indicador XAU / USD de un mes de reversión del riesgo del delta cayó a -0.40, el nivel más bajo desde el 11 de enero. La impresión negativa indica una mayor demanda de puts XAU, es decir, los inversores esperan que el metal amarillo elimine el 100% -MA soporte de $ 1336.

Dicho esto, el metal puede negociarse de manera lateral antes de la decisión de la Fed sobre la tasa de interés que debe realizarse hoy a las 19:00 GMT. El oro podría ser testigo de un movimiento sostenido por debajo de $ 1336 (4-hora 100-MA) si la Fed actualiza su lenguaje sobre la inflación.

Niveles técnicos de oro

Al momento de escribir, el metal se cotiza a niveles de $ 1340 / Oz. Un rompimiento por encima de $ 1343.65 (4 horas 50-MA) se abriría al alza hacia $ 1348.93 (máximo del 30 de enero en 4 horas) y $ 1357.14 (máximo del 26 de enero en 4 horas). Por otro lado, un movimiento por debajo de $ 1336 (4-hora 100-MA) podría generar una venta a $ 1324.32 (mínimo del 18 de enero) y $ 1316.54 (38.2% Fib R del repunte de diciembre-enero).

[Griseila]

El oro cerró más alto con un movimiento visible, luego de la reunión del FOMC. La Reserva Federal no modificó las tasas de interés, pero señaló que se espera que la inflación se estabilice en torno al objetivo del 2%. A medida que los rendimientos de los bonos del tesoro disminuyeron desde un punto alto a largo plazo después de la reunión, también lo hizo el aumento del oro. El oro y los bonos del tesoro son considerados como un refugio seguro, y las tasas de interés más bajas, hacen que el oro no tenga intereses comparativamente más atractivos. Se esperan otros datos clave de los EE.UU. el viernes, con varias estadísticas de empleo, especialmente las Nóminas No Agrícolas (PFN) estrechamente vigiladas.

[jaht77]

Los precios del oro subieron ligeramente durante la sesión del jueves, después de usar el nivel de 1325 dólares como soporte. Creo que esto tiene mucho sentido, porque fue una resistencia previa, por lo que deberíamos ver compradores en esta zona. El mercado del oro también debería seguir beneficiándose de un dólar estadounidense más débil, suponiendo que esta tendencia continúe. Hay otras razones, no siendo menos importantes las tensiones geopolíticas de todo el mundo. No olvide que los mercados del oro tienden a ser sensibles al apetito de riesgo y, por supuesto, al comercio de seguridad.
Si rompemos por debajo del nivel de 1325 dólares, creo que hay apoyo más que suficiente para encontrar una oportunidad de compra. No tengo ningún interés en vender este mercado, al menos hasta que rompa por debajo del nivel de 1300, que fue resistencia en el pasado. Creo que, a más largo plazo, será visto como el comienzo de una ruptura alcista mucho más grande. Debido a esto, sigo siendo alcista, pero también reconozco que el ruido puede ser muy difícil de tratar para los traders a corto plazo.
Aprovechar las caídas en los gráficos a corto plazo sigue siendo la mejor forma de negociar el oro, por lo que veo, y aunque espero que sea muy agitado, también espero que finalmente subamos hasta el nivel de 1400 dólares, que es una zona de resistencia a largo plazo que, de romperse al alza, sería una gran señal para los compradores. Preste atención al índice del dólar estadounidense ya que, si continúa cayendo, eso también debería ayudar al oro.

[Enrique Ross]

Los precios del oro se han mostrado laterales mientras aguardamos el número de empleos de hoy y eso por supuesto tiene una influencia masiva en el dólar. Ese va a ser el principal impulsor del mercado durante la sesión de hoy. Pero veo los retrocesos como posibles oportunidades de compra, ya que el nivel de 1325 dólares es el piso a corto plazo. También creo que el nivel de 1300 dólares es aún más importante, así que creo que, si caemos, es probable que el mercado encuentre muchos compradores.

Si podemos romper por encima del nivel de 1350 dólares, el mercado debería ir hacia el nivel de 1365, llegando finalmente al nivel de 1400 que me parece muy importante y una ruptura por encima de ahí debería llevar a una situación de comprar y mantener el mercado. En última instancia, es probable que los mercados de oro hagan esto y se dirijan hacia los 1800. Sin embargo, tardarán un tiempo en llegar, por lo que creo que la compra en los retrocesos a corto plazo debería ser la mejor manera de avanzar, ya que ofrecerán mucho valor que los traders podrán aprovechar. El dólar estadounidense está luchando en general y creo que esa es una situación a más largo plazo. Esto será especialmente cierto si la Reserva Federal no puede aumentar los tipos de interés al menos 3 veces este año, por lo que a largo plazo creo que veremos niveles mucho más altos. En última instancia, creo que el oro tiene un futuro brillante este año y esta volatilidad ofrece oportunidades.

[Enrique Ross]

Los precios del oro avanzan lentamente a principios de la sesión europea de este viernes y antes del informe de nóminas no agrícolas de EEUU, que se publicará a las 13:30 GMT. El volumen negociado es extremadamente reducido y el mercado se está negociando dentro del rango de ayer. Esto tiende a ser una señal de indecisión del inversor y volatilidad inminente.

A las 08:37 GMT, los futuros del oro para abril en Comex se negocian a 1351,00 dólares, subiendo 3.10 dólares o un +0.23%.

Los precios del oro subieron el jueves en reacción a otra caída en el dólar estadounidense frente a una cesta de monedas principales. Esto tuvo lugar a pesar de otro día de aumento de los rendimientos del Tesoro de EEUU y unos días después de la publicación de una declaración de política monetaria de la Reserva Federal un tanto agresiva.

[Enrique Ross]

Los informes menores incluyeron el informe Challenger de recortes de puestos de trabajo, que cayeron un 2,8%. La productividad preliminar no agrícola y los costes laborales unitarios preliminares fueron buenos, cayendo un 0,1% y aumentando un 2,0%, respectivamente.

Las solicitudes semanales por desempleo también indicaron que el mercado laboral se está fortaleciendo, cayendo a 230.000, mejor que el pronóstico de 237.000.

El PMI manufacturero final salió sin cambios en 55,5. El gasto en construcción salió un 0,7% más fuerte. Los precios de fabricación del ISM salieron en 72,7, por encima del pronóstico de 68,3.

El informe principal fue el PMI Manufacturero del ISM. Salió en 59,1, por debajo de la lectura anterior de 59,7, pero mejor que la previsión de 58,7.