Petroleo, Análisis Técnico diario

[Enrique Ross]

Los precios del petróleo crudo Brent y WTI no pudieron aprovechar el dólar más débil, cayendo bruscamente debido a que los compradores sucumbieron a los informes de producción de EEUU en rápido aumento.

Los futuros del WTI cerraron a 60,75 dólares, bajando 0.58 dólares o un -0.95% y el Brent para junio terminó la sesión a 64,52 dólares, bajando 0.27 dólares o un -0.42%.
Los traders continuaron reaccionando al informe de la Administración de Información de Energía de EEUU del lunes que mostró que la producción de EEUU alcanzaría un nuevo récord en abril.

Se espera que la producción de crudo de Estados Unidos de las principales formaciones de esquisto aumente en 131.000 bpd en abril respecto al mes anterior a un récord de 6,95 millones de bpd, dijo la EIA en un informe mensual el lunes.

[Enrique Ross]

El aumento de 105.000 bpd de marzo respecto al mes anterior, en lo que entonces se esperaba que fuera un récord de 6,82 millones de bpd, dijo la EIA.

Finalmente, se espera que la producción de EEUU aumente a más de 11 millones de bpd a finales de 2018, quitando el primer puesto a Rusia, según la Agencia Internacional de Energía (AIE).

En particular, la prima del contrato de futuros del Brent y WTI a un mes frente a los contratos más lejanos se redujo en las últimas dos semanas, en una señal de que los traders e inversores son menos optimistas sobre el posible equilibrio entre oferta y demanda global este año.

En otras noticias, además de la acción del precio, estamos viendo otra señal de que la recuperación del crudo podría haber terminado. De acuerdo con la Commodity Futures Trading Commission de EEUU, los gestores de fondos recortaron sus posiciones largas netas combinadas en los seis contratos de futuros y opciones más importantes vinculados a los precios del petróleo en 50 millones de barriles en la semana terminada el 6 de marzo.

[Enrique Ross]

Los futuros del petróleo crudo cotizan al alza el miércoles temprano después de dos días de descensos. El apoyo se deriva de un informe del martes por la noche que mostró que los inventarios de crudo de Estados Unidos no están aumentando tanto durante la temporada de primavera que está comenzando, lo que implica una demanda saludable.

A las 06:13 GMT, el crudo WTI para mayo cotiza a 60,88 dólares, subiendo 0.13 dólares o un +0.21% y el petróleo crudo Brent para junio está a 64,61 dólares, subiendo 0.09 dólares o un +0.14%. El volumen negociado es extremadamente bajo y los rangos estrechos.

Los traders están reaccionando a un informe del American Petroleum Institute (API) que mostró que los inventarios de crudo de Estados Unidos aumentaron en 1,2 millones de barriles en la semana terminada el 9 de marzo a 428 millones de barriles. Eso se compara con las expectativas de los analistas de un aumento de 2 millones de barriles.

[Enrique Ross]

La producción de crudo de refinerías aumentó en 85.000 barriles por día (bpd), según datos del API.

Hoy más tarde, a las 14:30 GMT, los inversores tendrán la oportunidad de reaccionar a los nuevos datos de inventarios de la EIA. Se espera que su informe muestre que los inventarios aumentaron en 2,2 millones de barriles durante la semana que terminó el 9 de marzo.

Aunque el suministro en constante expansión de EEUU sigue representando un riesgo significativo para los precios del petróleo, las condiciones de sobreventa a corto plazo podrían prestar cierto apoyo al mercado hoy. Estos mercados actualmente se están negociando dentro de una importante formación técnica de triángulo que sugiere indecisión del inversor y volatilidad inminente.

Los traders deberían seguir pendientes de un importante evento de noticias que podría generar una reacción volátil. El detonante potencial para una aceleración a la baja en el contrato de futuros del crudo WTI para mayo es el nivel de 59,91 dólares.

[Griseila]

El petróleo, que inició la jornada en alza en Europa, cerró en baja este martes afectado por la abundante oferta mundial. El barril de Brent para entrega en mayo cedió 31 centavos a 64,64 dólares en el mercado de Londres. En la plaza de Nueva York, el barril de light sweet crude (WTI), para entrega en abril bajó 65 centavos a 60,71 dólares.

Los precios iban al alza en la mañana de Europa y luego fueron sacudidos por el relevo del secretario de Estado de Estados Unidos Rex Tillerson y su reemplazo por el director del CIA Mike Pompeo.

Ese cambio dispuesto por el presidente Donald Trump teóricamente podía mejorar los precios porque da una señal de incertidumbre y especialmente porque puede indicar un tono de más agresividad hacia Irán, dijo Robbie Fraser de Schneider Electric.

No obstante el alza de los precios no se sostuvo y poco después comenzaron a caer.

Esa mejora del precio no puede mantenerse por el elevado flujo de petróleo de esquisto producido por EE.UU.

El año pasado “la demanda mundial de petróleo superaba a la oferta pero a estar por diferentes estimaciones, esa tendencia se invirtió este año y se acentúa cada mes”, dijo Tamas Varga, analista de PVM.

La agencia estadounidense de información de Energía dijo el lunes que la producción de petróleo de esquisto tendría un aumento de 131.000 barriles en abril; lo cual marcaría un récord de 6,95 millones de barriles por día.

Esa abundante oferta estadounidense “es el elemento que verdaderamente impide la evolución de los precios”, dijo John Kilduff de Again Capital. Desde hace un mes el barril WTI se mueve en una franja entre 60 y 64 dólares.

[cherry]

petróleo crudo continúa creando una cuña en una pendiente importante que se remonta a julio, la permanencia al alza sigue siendo favorable. El oro permanece restringido, gran resistencia, soporte modesto. Los índices globales obtuvieron resultados mixtos pero se mantuvieron a flote gracias a un sentimiento de riesgo constante.

Aspectos técnicos destacados:
El precio del petróleo crudo continúa consolidándose, la pendiente de julio es muy importante
El oro continúa operando de manera fuerte pesado, se favorecen operaciones en corto
DAX rebota, pero la convicción sigue siendo a la bajaEl petróleo crudo sigue estando ligado al riesgo, ya que los gráficos del commodity y del S&P 500 se parecen entre sí. La relación comienza a romperse en el corto plazo. No hace mucho, la correlación de un mes entre los dos estaba en niveles de + 80%, sin embargo, rápidamente ha disminuido a + 30%.

Al mirar el petróleo crudo por sí mismo, se está formando una cuña en una línea de pendiente muy importante que se remonta a julio. Hemos discutido este ángulo un poco en las últimas semanas / meses, pero pronto podría convertirse en un factor importante para las perspectivas a mediano plazo.

Manténgase alcista y los largos aún permanecen en juego, una ruptura a la baja y podríamos comenzar a ver un desenlace de los contratos de más de 700,000 establecidos en el mercado de futuros por grandes especuladores. El posicionamiento especulativo unidireccional está preparado para causar un declive más agudo que en el aumento. Ya sea que el petróleo rompa al alza o a la baja, la acción de precios sugiere que hay un fuerte movimiento en camino
Índices de EE. UU. a nivel mundial como los más fuertes, Dow esta consolidándo

[Enrique Ross]

WTI
El precio del petróleo de EEUU rebotó durante el miércoles a la espera del dato de inventarios. En este punto, las perspectivas técnicas para este mercado son negativas, hasta que podamos superar el nivel de 63 dólares. Por otro lado, si rompemos por debajo del nivel de 60 es probable que veamos que este mercado rompe a la baja y sigue bajando aún más, alcanzando inicialmente el nivel de 58 y luego a niveles más bajos. En este momento, sospecho que los mercados de crudo seguirán sufriendo a causa del exceso de oferta, ya que los mercados del petróleo ciertamente han demostrado estar inundados de crudo.

[Enrique Ross]

Brent
Los mercados del Brent se movieron atrás y adelante durante la sesión de negociación del miércoles, mientras seguimos chocando contra el nivel de 65 dólares como resistencia. Creo que el mercado tendrá dificultades para superarlo, pero incluso si lo consigue, no estaré convencido para comenzar a comprar hasta que no superemos el nivel de 66 dólares. Creo que seguimos en una situación en la que lucharemos por encontrar claridad, pero la venta parece ser la mejor forma de operar en este mercado. Creo que el mercado finalmente se desplomará, pero, hasta que no rompamos por debajo del nivel de 63,50 dólares, es probable que nos estanquemos y sigamos viendo mucha agitación. Sin embargo, una vez que rompamos, espero que este mercado vaya al nivel de 60 dólares.

[Enrique Ross]

Los mercados del petróleo crudo Brent y WTI cotizan planos antes de la apertura de Estados Unidos del jueves. El movimiento de hoy más temprano sugiere un mercado más equilibrado de lo que se pensaba, dada la acción del precio de principios de la semana.

A las 09:32 GMT, los futuros del crudo WTI cotizan a 61,01 dólares, bajando 0.01 dólares o un -0.02% y los futuros del crudo Brent para junio cotizan a 64,62 dólares, bajando 0.14 dólares o un -0.22%.

Los catalizadores detrás de la acción temprana del precio de hoy son la saludable demanda global y la creciente producción estadounidense. En este momento, ambos factores parecen estar compensándose entre sí, creando un tono más bien neutral en el mercado. Esto también sugiere que el próximo movimiento importante en el mercado estará determinado por si los fondos de cobertura prefieren permanecer en largo a los niveles de precios actuales o si prefieren continuar liquidando posiciones largas anticuadas como han estado haciendo en las últimas semanas.

[Enrique Ross]

Los mercados recibieron cierto apoyo cuando la OPEP dijo que se esperaba que el consumo de petróleo creciera en 1,62 millones de barriles por día (bpd) en 2018. Sin embargo, las ganancias fueron limitadas por un informe de la Administración de Información de Energía de EEUU que mostró un aumento en los inventarios de crudo de 5 millones de barriles a 430,93 millones de barriles.

La Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEP) también elevó su pronóstico para el suministro de petróleo de fuera del grupo a casi el doble del crecimiento previsto hace 4 meses. Además, el grupo dijo que los productores no pertenecientes a la OPEP aumentarían el suministro en 1,66 millones de bpd en 2018.

Tanto el crudo WTI como el Brent rondan los niveles de retroceso clave del 50% en el gráfico diario mientras se negocian dentro de un patrón gráfico técnico de triángulo. Esto tiende a apoyar la noción de un mercado “equilibrado”. Sin embargo, también sugiere volatilidad inminente.

Mientras los fundamentos de oferta/demanda sigan esencialmente igual, lo que marcará la diferencia en el mercado será la actividad de los fondos de cobertura. Recientemente, hemos visto señales de que la recuperación del crudo podría haber terminado. De acuerdo con la Commodity Futures Trading Commission (CFTC), los gestores de fondos recortaron sus posiciones largas netas combinadas en los 6 contratos de futuros y opciones más importantes vinculados a los precios del petróleo en 50 millones de barriles en la semana terminada el 6 de marzo.

Si los mercados permanecen dentro del rango, los fondos de cobertura pueden comenzar a sacar dinero del petróleo crudo y llevarlo a mercados más activos. Esta venta haría que los precios bajen considerablemente. Además, cualquier debilidad prolongada en el mercado bursátil también afectará a los precios del petróleo crudo.