Petroleo, Análisis Técnico diario

[Enrique Ross]

Brent
Los mercados de Brent inicialmente registraron un gap alcista en la apertura del jueves, pero muy ligero. Retrocedimos desde allí para formar un martillo en el gráfico horario y luego alcanzamos el nivel de 62,20 dólares. Esa es una zona que ofreció soporte y creo que en algún lugar de esta zona encontraremos una resistencia significativa. Si el dólar se fortalece, los mercados del Brent caerán. Más allá de eso, algún tipo de vela exhaustiva será una buena oportunidad para vender, proyectando a los 60. No será hasta que rompamos por encima del nivel de 63 que me sentiré cómodo comprando este mercado, quizás apuntando al nivel de 64 después de eso. La agitación en este mercado debería continuar, mientras nos preocupamos por los recortes de producción de la OPEP, pero al mismo tiempo reconocemos que los altos precios llevan a una mayor producción en EEUU.

[Enrique Ross]

Los futuros del crudo Brent y WTI cerraron al alza el jueves después de alcanzar sus niveles más bajos desde mediados de noviembre. Los factores técnicos pueden haber jugado un papel en el movimiento ya que los mercados habían alcanzado la zona de sobreventa.
Los futuros del crudo WTI para enero cerraron a 56,69 dólares, subiendo 0.73 o un +1.30% y los futuros del crudo Brent para febrero terminaron la sesión a 62,20 dólares, subiendo 0.98 o un +1.60%.

Los compradores también pueden haber mostrado una reacción tardía al informe semanal de inventarios de la Administración de Información de Energía de EEUU, que mostró una caída mayor de la esperada en las reservas de petróleo crudo. Los traders también pueden haber reaccionado de forma exagerada a un aumento masivo de las reservas de gasolina y destilados, atrayendo la atención de los cazadores de gangas.

Pronóstico
A pesar del rally del jueves, el petróleo crudo cotiza por debajo de los niveles alcanzados la semana pasada después de que los productores liderados por la OPEP decidieron extender su acuerdo de producción hasta finales de 2018. Esto es una señal de que los inversores están más preocupados por el aumento de la producción de EEUU que por la capacidad de la OPEP para reducir la producción.
El inventario de crudo no fue el problema esta semana, sino el fuerte aumento en los inventarios de gasolina.

[Enrique Ross]

De acuerdo con la Administración de Información de Energía de EEUU, los inventarios de crudo de Estados Unidos cayeron 5,6 millones de barriles en la semana terminada el 1 de diciembre a 448,1 millones de barriles, colocando las reservas por debajo de los niveles estacionales de 2015 y 2016.

Sin embargo, las reservas de gasolina aumentaron 6,8 millones de barriles a 220,9 millones de barriles, muy por encima de las expectativas de los analistas de una ganancia de 1,7 millones de barriles. El aumento en las reservas de gasolina sugiere que las refinerías pueden no necesitar procesar tanto crudo en el futuro.

El informe de la EIA también mostró que la producción de EEUU aumentó nuevamente. El gobierno informó que la producción de crudo de Estados Unidos aumentó 25.000 barriles por día (bpd) a 9,71 millones de bpd, el nivel más alto desde las cifras mensuales que muestran que Estados Unidos produjo más de 10 millones de bpd a principios de la década de 1970.

La tendencia ha cambiado a la baja en los gráficos diarios esta semana, lo que podría indicar que los inversores están buscando valor ahora que pasaron las noticias alcistas de la OPEP. Este evento puede animar a los fondos de cobertura a reducir posiciones y jugar por precios más bajos.
Además, a los inversores les preocupa que el aumento de la producción de EEUU amenace con socavar los esfuerzos liderados por la OPEP y Rusia para equilibrar la producción y la demanda tras años de exceso de oferta.

En este momento, el mercado de petróleo crudo puede ver una fuerte venta de los fondos, así que estoy esperando que los precios continúen debilitándose.

[Enrique Ross]

WTI (futuros del petróleo en NYMEX) se rompió más alto de su modo consolidativo asiático y aceleró su avance para recuperar la marca de $ 57 hacia las nóminas estadounidenses y el lanzamiento del conteo de plataformas que se realizará más tarde hoy.

WTI: ¿Resistirá el rebote?

A pesar del aumento incesante observado en el dólar estadounidense en sus principales competidores, WTI se mantiene resistente, ya que los alcistas obtienen apoyo del fortalecimiento de la demanda china de petróleo crudo, como lo reflejan los datos actuales de importaciones chinas, según informa la Aduana de China. Las importaciones de petróleo crudo de China aumentaron a 37,04 millones de toneladas en noviembre, o 9,01 millones de barriles por día (bpd), el segundo más alto registrado.

[Enrique Ross]

El precio del petróleo crudo por barril extendió las ganancias para finalizar la semana en lo que se vio como un repunte de alivio después de una decepción del Informe del Inventario de Petróleo Crudo EIA que mostró un aumento en las existencias de gasolina. Cuando hay un aumento en los productos crudos refinados, los comerciantes implican a partir de los datos que la demanda puede estar suavizándose. Sin embargo, vale la pena mirar detrás de escena para ver que la refinación de petróleo está aumentando agresivamente a los niveles previos al huracán Harvey hacia el final del año.

[Enrique Ross]

La demanda de la refinería china respalda el mercado mundial de la energía

A pesar del aumento en las existencias de gasolina, el petróleo superó a los metales agresivamente durante la primera semana completa de negociación en diciembre. Los metales marcaron su peor semana desde mayo de 2016, ya que surgieron dudas sobre la demanda de crecimiento de infraestructura de China. Naturalmente, los comerciantes tienden a buscar metales básicos como el cobre y el mineral de hierro cuando la caída de la demanda de China se convierte en una noticia, pero los metales preciosos también cayeron esta semana.

[Enrique Ross]

Los precios del crudo subieron a medida que una pausa en el flujo de noticias relevantes hizo lugar a una corrección tras la dramática caída de la sesión anterior. Los datos de recuento de plataformas de Baker Hughes, así como las estadísticas de posicionamiento especulativo de ICE y CFTC están al alcance de la mano, pero raramente se mueven en el mercado. Eso puede relegar los precios a una consolidación continua durante el fin de semana a menos que surja algún catalizador imprevisto.

[Enrique Ross]

A pesar del flujo de noticias, la volatilidad del precio del petróleo Brent ha caído a un mínimo de tres años, lo que tiene mucho que ver con el efecto posterior a la volatilidad previa a la OPEP. En el gráfico de precios del petróleo Brent, los operadores probablemente seguirán vigilando la acción del precio que se mantiene por encima de $ 61 / bbl en una base de cierre para mostrar que la tendencia alcista está en juego y que un posible doble techo no está funcionando. Una ruptura por debajo de $ 58 / bbl sería un desglose clave que respaldaría la vista de patrón "doble arriba", pero por encima de eso, se favorece la tendencia alcista que continúa lentamente como lo demuestra la volatilidad implícita. El punto de apoyo del patrón de topping es la línea blanca inferior a ~ $ 58 / bbl.

[fuepeter]

Los precios del petróleo caen, bajo la presión de la perforación de EE. UU., Oro más alto

Los precios del petróleo han bajado un poco debido a que los continuos recortes en la producción encabezados por la OPEP se están viendo contrarrestados por el aumento de la actividad de perforación en los Estados Unidos que apunta a un mayor aumento en la producción de los Estados Unidos.

Los futuros del crudo Brent caen -15c a + $ 63.25 el barril, mientras que los futuros del crudo U.S West Texas Intermediate (WTI) están en + $ 57.03 el barril, una baja de -33c desde el cierre del viernes.

Nota: Tanto el crudo Brent como el WTI se saldaron más de + 1% más alto el viernes, y los precios del petróleo han ganado más de un tercio en valor desde sus mínimos de 2017.

Las ganancias se deben en gran medida a los recortes de producción de la OPEP y de los productores que no pertenecen a la OPEP, incluida Rusia, que han estado en vigor desde el comienzo de 2017.

[Enrique Ross]

WTI
El mercado del petróleo crudo de EEUU inicialmente se mostró lateral durante la sesión del viernes, pero luego rompió hacia el nivel de 57,50 dólares, ya que ha sido una resistencia en el pasado, que por supuesto se mostró durante el día. Creo que el mercado esencialmente está tratando de averiguar a dónde ir ahora, por lo que esperar un movimiento impulsivo en una dirección u otra es motivo suficiente para comenzar a negociar en la misma dirección. Creo que continuaremos viendo volatilidad debido a los recortes de producción de la OPEP, pero al mismo tiempo una reducción de la demanda de Estados Unidos y, por supuesto, la inundación del mercado a mayores precios por parte de los estadounidenses, canadienses y, por supuesto, los mexicanos.