Petroleo, Análisis Técnico diario

[Enrique Ross]

Los precios del petróleo crudo están bajo presión el miércoles temprano por las expectativas de una acumulación en los inventarios de crudo de Estados Unidos. Sin embargo, es probable que las pérdidas sean limitadas por los comentarios del gobierno ruso que pueden estar alimentando la especulación de una extensión final del programa liderado por la OPEP para reducir el suministro de crudo.

A las 06:11 GMT, el crudo WTI para mayo cotiza a 63,26 dólares, bajando 0.26 dólares o un -0.38% y el Brent para junio a 67,82 dólares, bajando 0.30 dólares o un -0.44%.

Los precios del petróleo se mantuvieron estables en la apertura antes de que los vendedores tomaran el control. Los compradores inicialmente apuntalaron los mercados porque el Instituto Americano del Petróleo (API) informó de un retiro sorpresivo de 3,28 millones de barriles en los inventarios de crudo de Estados Unidos en la semana terminada el 30 de marzo, después de que los analistas esperaran un ligero aumento en los inventarios de crudo de 246.000 barriles.

[Enrique Ross]

Brent Gráfico Diario

El informe del API también mostró un aumento de 1,123 millones de barriles en los inventarios de gasolina para la semana que terminó el 30 de marzo. Los traders esperaban una reducción de 1,26 millones de barriles.

Los inventarios de destilados vieron un aumento sorpresivo de 2,2 millones de barriles esta semana. Los analistas habían pronosticado una disminución de 1,134 millones de barriles.

Los inventarios de crudo en el centro de futuros de Cushing, Oklahoma, aumentaron en 4,058 millones de barriles esta semana.

El miércoles, la dirección del mercado del petróleo crudo estará determinada por el informe semanal de inventarios de la Administración de Información de Energía de EEUU. Se espera que el informe muestre un aumento de 1,4 millones de barriles.

Los precios deberían subir si el informe de la EIA sale por debajo de las expectativas. Esté atento a un posible pico bajista si los inventarios igualan o superan las previsiones.

[Griseila]

WTI
El mercado del petróleo de EEUU rompió a la baja significativamente el lunes, por lo que, aunque tuvimos un rally el martes, palideció en comparación con la ferocidad de la venta masiva anterior. Creo que el mercado debería seguir muy ruidoso, pero al final creo que vender es más difícil en esta área, ya que la línea de tendencia alcista por debajo sigue siendo un nivel de soporte importante y creo que es muy poco probable que el mercado rompa fácilmente por debajo de ahí, por lo que es posible que tengamos un rebote alcista significativo. Sospecho que, entre ahora y los datos semanales de inventario, sin mencionar el número de empleos de EEUU del viernes, probablemente nos moveremos adelante y atrás.

Brent
Los precios del Brent también subieron ligeramente durante la sesión del martes, escalando por la línea de tendencia alcista que se ve en el gráfico. Creo que el mercado tiene una barrera de resistencia significativa cerca del nivel de 60,50, así como un buen soporte cerca del nivel de 67,50. Creo que, si subimos por encima del nivel de 68,50, el mercado podría llegar tan alto como al nivel de 70. De lo contrario, si tenemos una ruptura bajista, creo que podríamos caer tan bajo como a los 66 y creo que va a ser un movimiento agitado, por decir lo menos. La línea de tendencia alcista que tengo en el gráfico es menor, así que no estoy buscando ningún tipo de ruptura bajista importante, incluso si caemos por debajo de ella. En el corto plazo, creo que el Brent se mostrará tan agitado como el mercado del WTI.

[Enrique Ross]

Los precios del petróleo han caído un poco en las expectativas del mercado para una construcción en los inventarios de crudo de Estados Unidos. Sin embargo, los comentarios de Rusia sobre las perspectivas de intensificar la cooperación con la OPEP para coordinar los recortes de producción rompieron caídas más pronunciadas.

El crudo Brent disminuyó a + $ 67.94 por barril, abajo -18c, o -0.26%, después de que se recuperara ayer + 0.7%. Los futuros del crudo WTI de Estados Unidos estaban en + $ 63.36 por barril, hasta -15c, o -0.24%, desde el cierre del martes.

Se espera que los inversionistas tomen sus señales de los datos de DoE de esta mañana a las 10:30 a.m. EDT. El consenso del mercado busca una acumulación de inventarios de crudo en Estados Unidos por segunda semana consecutiva, mientras que las existencias de productos refinados descenderán la semana pasada.

Esta mañana, el ministro ruso de Energía, Alexander Novak, dijo que una organización conjunta entre la OPEP y los países que no pertenecen a la OPEP podría establecerse después de que expire el actual acuerdo sobre recortes de producción a fines de este año.

[Griseila]

Los precios del crudo subieron el jueves junto con otros activos más riesgosos, ya que las importaciones continúan subiendo a medida que las refinerías aceleran sus operaciones. A pesar de un aumento en la producción, en los Estados Unidos hasta 10,47 millones de barriles por día, el aumento se ha compensado fácilmente por una disminución en las importaciones. Los refinadores de la costa del Golfo están viendo una disminución de las importaciones, especialmente de Venezuela, ya que la sanción continúa causando estragos.

Técnicos
Los precios del crudo subieron el jueves, subiendo un 0,7%, pero no pudieron recuperar la resistencia cerca del promedio móvil de 10 días en 64,40. El apoyo al petróleo crudo se ve cerca de una línea de tendencia alcista ascendente que se acerca a los mínimos de abril en 62.15. La acción de los precios ha sido lateral ya que el crudo no ha sido capaz de atravesar la resistencia objetivo que se ha formado un doble techo en los máximos de enero y marzo en 66.66. El impulso es neutral, como el MACD (divergencia de convergencia del promedio móvil), se imprime cerca del nivel del índice cero con una trayectoria plana que refleja la consolidación. El RSI (índice de fuerza relativa) también se mueve hacia los lados e imprime una lectura de 52, que se encuentra en el medio del rango neutral y también refleja la consolidación.

Los refinadores ven menos crudo
Las refinerías importan petróleo crudo de otros países para aislarse de posibles sanciones impuestas por Estados Unidos a Venezuela. Las refinerías de la costa del Golfo son particularmente vulnerables a las interrupciones en el suministro de la problemática nación latina.

Esta vulnerabilidad no se ha perdido en la Administración Trump, que ha dudado en imponer sanciones a los envíos de petróleo crudo que ingresan a Estados Unidos desde Venezuela. Pero aunque no se han impuesto sanciones al crudo venezolano, el temor sigue en pie y las refinerías están cubriendo sus apuestas, aunque no sin crear algunos dolores de cabeza logísticos.

En enero, las refinerías de la costa estadounidense del Golfo que dependían del petróleo crudo venezolano han tomado una mayor cantidad de petróleo crudo de otros países, y las importaciones canadienses de crudo a las refinerías de la costa del Golfo superaron las importaciones venezolanas por primera vez.



Según Platts, se vieron otros esfuerzos de cobertura de las apuestas de la refinería Corpus Christi de Citgo, que tomó un 52 por ciento más de crudo ecuatoriano en enero respecto al enero anterior. Citgo también tomó petróleo crudo de Chad por primera vez, y de Colombia, solo la segunda vez que lo hizo. La refinería Port Arthur de Valero consideró que el petróleo crudo iraquí llenará el vacío, y Chevron tomó un poco de crudo saudita.

Refinerías Mayores Entradas
Las refinerías aumentaron los insumos ya que las importaciones disminuyeron en la última semana, según el último informe de la Administración de Información Energética. Según la EIA, los ingresos de las refinerías de crudo de Estados Unidos promediaron más de 16.9 millones de barriles por día durante la semana que finalizó el 30 de marzo de 2018, 141,000 barriles por día más que el promedio de la semana anterior. Las refinerías operaron al 93.0% de su capacidad operable la semana pasada. La producción de combustible destilado aumentó la semana pasada, con un promedio de más de 5,0 millones de barriles por día.

Importaciones rechazadas
Después de rebotar la semana pasada, las importaciones disminuyeron. La EIA reveló que las importaciones de petróleo crudo de los Estados Unidos promediaron 7.9 millones de barriles por día la semana pasada, una reducción de 250,000 barriles por día con respecto a la semana anterior. Durante el último mes, las importaciones de petróleo crudo promediaron 7.7 millones de barriles por día, 3.4% menos que en el mismo mes del año pasado. Las importaciones de combustible destilado promediaron 99,000 barriles por día la semana pasada.

Inventarios inesperadamente caídos
El Departamento de Energía informó que los inventarios comerciales de crudo de EE. UU. Disminuyeron en 4.6 millones de barriles desde la semana anterior. Las expectativas habían sido para una pequeña construcción. Con 425.3 millones de barriles, los inventarios de crudo de los Estados Unidos se encuentran en la mitad inferior del rango promedio para esta época del año. Los inventarios de gasolina disminuyeron en 1.1 millones de barriles la semana pasada, mientras que los inventarios de combustible destilado aumentaron en 0.5 millones de barriles la semana pasada, pero se encuentran en la mitad inferior del rango promedio para esta época del año. Los inventarios comerciales totales de petróleo disminuyeron en 3.9 millones de barriles la semana pasada.

La demanda es fuerte
La demanda global aumentó más, pero la demanda de destilados en realidad disminuyó. La EIA informó que la demanda total de productos durante el último mes promedió más de 20.9 millones de barriles por día, un aumento de 7.0% con respecto al mismo periodo del año anterior. Durante el último mes, la demanda de gasolina promedió más de 9.3 millones de barriles por día, un 0.4% más que en el mismo periodo del año anterior. La demanda de combustible destilado promedió 4.0 millones de barriles por día en el último mes, un 4.4% menos que en el mismo periodo del año anterior.

[Enrique Ross]

WTI
El precio del petróleo crudo de EEUU cayó inicialmente durante la jornada del miércoles, llegando al nivel de 62 dólares. Este fue un nivel técnicamente importante, ya que es donde se cruzó la línea de tendencia alcista en el gráfico diario. Creo que mantener este nivel es crucial y hoy debemos permanecer por encima de ahí mientras esperamos el dato de empleo de EEUU de mañana. Obviamente, este informe podría influir en el siguiente movimiento, ya que podría mostrar una posible demanda procedente de los Estados Unidos. Si podemos romper por debajo de la línea de tendencia alcista en un cierre diario, entonces eso podría cambiar las cosas, tal vez moviendo este mercado hasta el nivel de 60. Por otro lado, una ruptura por encima del nivel de 64 podría hacer que el mercado vuelva a buscar los máximos.

[Enrique Ross]

Brent
Los mercados del Brent cayeron inicialmente durante el miércoles, pero encontraron soporte suficiente en el nivel de 67 dólares para darse la vuelta y volver a la línea de tendencia alcista anterior en el gráfico horario. Sin embargo, esta no es una línea de tendencia importante, así que solo le doy la importancia justa. Creo que, si podemos superar el nivel de 68,50, es muy probable que este mercado vaya al nivel de 70. Por otro lado, si caemos y proyectamos hacia el nivel de 66,50, creo que el impulso suficiente para romper por debajo de ahí podría enviar este mercado hasta el nivel de 65, el próximo nivel psicológicamente clave. Anticipo un montón de ruido, pero francamente la jornada de hoy será de agitación para ambos mercados, mientras el mundo espera el anuncio económico más importante del mes.

[Enrique Ross]

Los precios del petróleo crudo WTI y Brent cerraron ligeramente a la baja el miércoles en una sesión volátil. Al comienzo de la sesión, los precios se desplomaron después de que China propuso una amplia gama de aranceles sobre los productos estadounidenses que aumentó los temores de una guerra comercial.

El petróleo crudo WTI para mayo cerró a 63,37 dólares, bajando 0.14 dólares o un -0.22% y el crudo Brent para junio cerró a 68,02 dólares, bajando 0.10 dólares o un -0.15%.

[Enrique Ross]

WTI Gráfico Diario

Los precios del petróleo comenzaron a recuperarse después de la publicación de un informe de inventarios del gobierno positivo y un giro importante en el mercado bursátil de EEUU.

Según la Administración de Información de Energía de EEUU, los inventarios de crudo de EEUU disminuyeron en 4,6 millones de barriles en la semana terminada el 30 de marzo. Los analistas esperaban un aumento de 246.000 barriles.

Los datos de la EIA mostraron que la caída en los inventarios fue impulsada por un aumento en las salidas de crudo de las refinerías, que aumentaron en 141.000 barriles por día. Las tasas de utilización de las refinerías aumentaron 0,7 puntos porcentuales.

Las ganancias del crudo pueden haber estado limitadas por el informe de un aumento de 3,666 millones de barriles en el centro clave de almacenamiento de futuros de Cushing, Oklahoma.

El mercado recibió apoyo adicional de un informe que mostró que la producción de petróleo de la OPEP cayó en marzo a un mínimo de 11 meses debido a la disminución de las exportaciones angoleñas, las interrupciones en Libia y una nueva caída en la producción venezolana.

[Enrique Ross]

Pronóstico
Los futuros del petróleo crudo se negocian ligeramente al alza a primera hora del jueves, viéndose impulsados ​​por el buen informe de inventarios de la EIA del miércoles y la creciente demanda de activos riesgosos.

A las 06:19 GMT, el crudo WTI para mayo cotiza a 63,61 dólares, subiendo 0.24 dólares o un +0.38% y el crudo Brent para junio está a 68,34 dólares, subiendo 0.32 dólares o un +0.47%.

Los factores técnicos también jugaron un papel en el revés alcista del petróleo crudo. El WTI encontró soporte en un nivel de 50% a largo plazo en 62,08. Si el impulso alcista continúa, es probable que veamos un rally de seguimiento a 64,31 – 64,83.

El crudo Brent encontró soporte en un nivel del 50% en 66,85. Si el impulso alcista continúa, deberíamos ver un movimiento a 68,54. Es probable que este nivel actúe como pivote.

Con los informes de inventarios fuera del camino, es probable que la acción del precio esté determinada por la reacción de los traders al apetito de riesgo. Espere que el mercado tenga soporte si los inversores continúan demandando activos riesgosos.