USD/JPY con compradores frenados en la media móvil de 100 horas

[Griseila]

USD / JPY pasó la primera parte de mayo flotando cerca de 110 pero careciendo del catalizador para hacer un rompimiento convincente más alto y algo inesperado, el bono del Tesoro a 10 años apreció la resistencia para alcanzar los máximos de rendimiento desde mediados de 2011, explica Sean Callow, analista de investigación en Westpac.

Cotizaciones clave

"Es demasiado pronto para decir si las aseguradoras japonesas aumentarán las tenencias de bonos en dólares estadounidenses, pero a corto plazo, el aumento en los rendimientos de los EE. UU. Ciertamente no perjudica al USD / JPY. El par está investigando por encima del promedio móvil de 200 días (110.19), sin duda, sin gran impulso ".

"La aversión al riesgo no parece ser un viento de cara para el USD / JPY a corto plazo, con un VIX bajo y sin vacilaciones por la cancelación por parte de Corea del Norte de la reunión con el Sur y enojo con algunos comentarios de Estados Unidos. El posicionamiento de la especificación es neutral ".

"Si los rendimientos continúan respaldando DXY, el USD / JPY debería poder obtener ganancias modestas en la próxima semana".

[ivyaco_martin]

El par principal ha tenido una recuperación decente desde mínimos de 2018 en los 104s. Sin embargo, en general, la imagen a mediano plazo sigue siendo bajista y existe el riesgo de otra falla en la parte superior en el área de 112.00, cerca de una línea de tendencia descendente y en la parte inferior de la nube Ichimoku semanal.Con el movimiento ascendente de hoy, el par ahora ha subido casi 180 pips desde el comienzo de esta semana y, por lo tanto, una modesta recuperación, liderada por una toma de ganancias, ahora parece una clara posibilidad.

Los operadores tomarían ahora las claves de los discursos de miembros influyentes del FOMC: la presidenta de la Fed de Cleveland, Loretta Mester, que deberá presentarse dentro de poco, y el gobernador de la Fed, Lael Brainard, programados más tarde durante la sesión de NA.

[ivyaco_martin]

El par USD / JPY continuó ganando algo de tracción positiva a través de la sesión asiática del viernes, con los alcistas ahora mirando un movimiento más allá del mango de 111.00.

El par, hasta ahora, se ha mantenido con ganancias modestas por quinta sesión consecutiva recibió un impulso adicional de un IPC subyacente nacional japonés más débil de lo esperado , que cedió más de lo esperado a una tasa anual del 0,7% en abril.

En el contexto del reciente repunte del dólar estadounidense , respaldado por una subida continua de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. , La impresión del IPC core japonés más suave reafirmó que el BoJ se apegará a su política monetaria ultra suelta y siguió apoyando el fuerte tono de oferta de la pareja.

El yen japonés se afectó aún más al mejorar el apetito de los inversores por activos más riesgosos, como lo muestra un sentimiento positivo de negociación en torno a los mercados de renta variable, que tiende a reducir la demanda de activos / monedas tradicionales de refugio seguro.

[jaht77]

El par USD / JPY imprimió un mínimo de sesión de 110.07 y fue visto por última vez cotizando en la media móvil de 200 días de 110.16.

La caída en las acciones asiáticas podría haber jugado un papel en la caída del USD / JPY. Al momento de escribir, el índice compuesto de Shanghái informa una caída de 0.36 por ciento. Los majors regionales como Kospi de Corea del Sur y Hang Seng de Hong Kong y S & P / ASX 200 de Australia también están brillando en rojo.

Además, las renovadas tensiones en la península coreana y las tensiones comerciales entre EE. UU. Y China pueden haber puesto una apuesta bajo el yen japonés en contra del riesgo.

Dicho eso, la perspectiva sigue siendo alcista siempre que el par opere por encima del soporte en 110.04 (61.8 por ciento de retroceso Fibonacci de la venta masiva de enero-marzo). Además, la caída podría ser efímera ya que el rendimiento del tesoro estadounidense a 10 años se mantiene cerca del 3,10 por ciento (el nivel más alto desde 2011).

[Griseila]

USD / JPY Precio actual: 110.95
Los rendimientos del Tesoro de Estados Unidos, que se mantienen cerca de los máximos, mantienen el USD / JPY apuntalado.
No hay noticias macroeconómicas programadas para la última sesión de la semana, rendimientos y acciones para liderar.

El par USD / JPY subió a 111.07 en lo que va del día, un nuevo récord desde fines de enero, y se mantiene cerca de la apertura de los Estados Unidos. Como es habitual en los últimos tiempos, los rendimientos de los EE. UU. Que se mantienen cerca de máximos de varios años respaldaron al par, aunque el alza está siendo limitada por el tono amargo de las acciones. La ausencia de noticias macroeconómicas en ambas economías este viernes hará que el par opere según la marca siguiendo el comportamiento de los rendimientos en T de Estados Unidos. El dólar podría aliviar un poco a raíz de la toma de ganancias antes del fin de semana, pero el par es alcista y tal evento no afectará la tendencia dominante.

Técnicamente, los rangos intradiarios limitados vistos en estos últimos días, a pesar de resultar en máximos más altos, los indicadores intradiarios izquierdos sin impulso direccional, pero en las lecturas de sobrecompra. En el gráfico de 4 horas , el par se está desarrollando muy por encima de los promedios móviles alcistas, y aunque no se pueden anticipar nuevas caídas, la desventaja parece ser limitada. La resistencia inmediata ahora es 111.20, en camino a una más relevante en 111.60. Si se alcanza este último, es probable que se produzca un retroceso, independientemente del comportamiento de los rendimientos.

Niveles de soporte: 110.80 110.45 110.00

Niveles de resistencia: 111.20 111.60 112.00

[ivyaco_martin]

El par USD / JPY recortó algunas de sus primeras ganancias fuertes y ahora ha retrocedido alrededor de 20-25 pips desde los máximos de 4 meses tocados anteriormente.

El par siguió recibiendo apoyo de los elevados rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. Y se vio respaldado por un fuerte repunte del dólar estadounidense , que recibió un impulso adicional al aliviar las tensiones comerciales entre EE. UU. Y China.

Mientras tanto, el último optimismo sobre la disminución de las perspectivas de una guerra comercial en toda regla entre las dos economías más grandes del mundo desencadenó un rally global de riesgo y fue visto además sopesando el atractivo de refugio seguro del yen japonés.

El USD fue testigo de un retroceso modesto desde su mejor nivel desde finales del año pasado y parece ser el único factor que provocó cierta toma de ganancias, especialmente después del reciente aumento de más de 200 pips en la última semana más o menos.

[Griseila]

Las señales del jueves pasado no se activaron, ya que ninguno de los niveles clave se alcanzó ese día.

Señales actuales de USD / JPY

Riesgo 0.75%.

Las operaciones se deben ingresar desde las 8 a.m., hora de Nueva York, hasta las 5 p.m., hora de Tokio, durante el próximo período de 24 horas solamente.

Comercio corto

Entrada corta después de una inversión de acción de precio bajista en el marco de tiempo H1 inmediatamente después del siguiente toque de 111.75.

Coloque el stop loss 1 pip arriba del columpio local.

Ajuste la pérdida de parada para que se equilibre una vez que la operación tenga 20 pips de ganancia.

Quítese el 50% de la posición como ganancia cuando la operación tenga 20 pepitas de ganancia y deje el resto de la posición para andar.

Comercio largo

Entrada larga después de una inversión de acción de precio alcista en el marco de tiempo H1 inmediatamente después del siguiente toque de 110.02.

Coloque el stop loss 1 pip debajo del swing local bajo.

Ajuste la pérdida de parada para que se equilibre una vez que la operación tenga 20 pips de ganancia.

Quítese el 50% de la posición como ganancia cuando la operación tenga 20 pepitas de ganancia y deje el resto de la posición para andar.

El mejor método para identificar una "inversión de acción de precio" clásica es cerrar una vela cada hora, como una barra pin, un doji, un exterior o incluso una vela envolvente con un cierre más alto. Puede explotar estos niveles o zonas observando la acción del precio que ocurre en los niveles dados.

Análisis USD / JPY

El jueves pasado tuve razón al tomar un sesgo alcista y observar que había razones para aumentar mi optimismo a medida que aumentaba el ritmo del aumento. El precio ha seguido subiendo desde que el semanario se inauguró hoy, con el precio subiendo un poco y superando el nivel de resistencia en 111.20, lo que puede convertirse en un nuevo soporte, pero es realmente demasiado pronto para decirlo. El precio se está reduciendo un poco en el momento de escribir, pero eso es normal a esta hora del día, y la dirección diaria más importante se siente poco después de la apertura de Nueva York. No hay ninguna razón para no mantener un sesgo alcista, pero podría ser difícil encontrar un nivel de soporte sólido cerca para buscar una entrada comercial larga. Tendría cuidado de no llegar a 111.75 demasiado pronto si se alcanza ese nivel.

[Griseila]

El precio continúa estando por encima de los promedios móviles por hora

Y eso está ayudando a mantener a los compradores en control del par aún. El mínimo hoy llegó a 110.84, que coincidió con el mínimo observado en noviembre del año pasado. También existe el nivel de retroceso 61.8 en el gráfico diario @ 110.85 para proporcionar soporte adicional en la región por el momento.

La clave para los vendedores sería mover al par hacia una prueba de MA de 100 horas (línea roja) @ 110.74. Un movimiento por debajo rompe el sesgo alcista a corto plazo en el par, pero mientras el precio se mantenga por encima de él, los compradores seguirán teniendo el control y la próxima jugada direccional es aún mayor.

Los rendimientos están comenzando a estabilizarse de nuevo con los rendimientos de 10 años de Estados Unidos ahora en 3.054% y eso está ayudando a precisar el par dada la falta de desarrollos en otros lugares. El dólar estuvo en una buena racha el día de ayer, pero vimos retroceder las ganancias al cerrar el día, y hasta ahora ese tipo de sentimiento tibio continúa en el nuevo día también.

Las acciones se mezclan una vez más, ya que el alivio a corto plazo de las conversaciones comerciales entre EE. UU. Y China está empezando a desvanecerse, y en el frente del calendario no hay mucho más para seguir con las monedas de hoy. Será más hacia el flujo una vez más.

Los niveles de desventaja a tener en cuenta serán el nivel 110.84, seguido de 110.74 y más soporte en 110.60. A continuación, se incluirá el soporte de MA de 200 horas en 110.20, cerca también está el MA de 200 días en 110.21.

Mientras tanto, los niveles alcistas a tener en cuenta será el máximo del 18 de enero en 110.48, seguido por el nivel de la cifra de 112.00 y la resistencia se ve en 112.33.

[Elvis_Cardenas]

Tim Riddell, analista de investigación de Westpac, sugiere que el ímpetu diario muestra signos de un pico cuando el USD / JPY se acerca al 50% de su rango de los últimos 18 meses, sin embargo, los indicadores aún no están cambiando.

Cotizaciones clave

"Las ganancias del USD de 104.55 pueden estar completando una serie dinámica de ganancias, ya que se acerca tanto a 111.60 (50%) como a la resistencia decreciente (112.15-25), pero la tendencia podría extenderse. Las inmersiones deben mantenerse por encima de 110.00 si se desarrolla el potencial alcista ".

" Semanalmente

El impulso semanal se acerca a la resistencia anterior, pero sigue siendo muy positivo. Esto es indicativo de una tendencia alcista más grande (incluso si se forma una corrección provisional)
El estilo de ganancias de 104.55 es, como se señaló, decididamente dinámico. Este es un signo de una fuerte tendencia alcista que podría volver a probar y redefinir la resistencia 114.75-00 ".
" Mensualmente

El impulso mensual se ha vuelto claramente más positivo en los últimos dos meses. Si se mantiene, esto indicaría un perfil más USD positivo hasta 2018
Aunque el enfoque actual puede ser una nueva prueba / redefinición del área de resistencia 114.75-00, el potencial se está construyendo para un movimiento más dinámico hacia los 120 bajos ".

[Elvis_Cardenas]

El dólar estadounidense ha extendido sus ganancias frente a la mayoría de las principales monedas. El ímpetu, el posicionamiento y la divergencia continúan conduciéndolo. El euro cotizó brevemente por debajo de $ 1.17, un área técnica importante y ha disfrutado de un rebote en el volumen de ventas a última hora de la mañana en Europa. Hay una opción de 707 millones de euros que expira hoy y 1.100 millones de euros a $ 1.1750. La opción de mil millones de euros a $ 1.1785 puede no ser relevante nunca más.

El retroceso del dólar que comenzó el lunes pero se agotó el lunes por la noche se agotó. El posicionamiento en los mercados de futuros, desde hace una semana, todavía apunta a grandes especulaciones (el impulso y la tendencia sigue al segmento del mercado en su mayor parte), la exposición al euro. El PMI compuesto flash para la zona euro confirma que la desaceleración observada en el primer trimestre se ha trasladado al segundo trimestre.

Por otro lado, el yen se ha disparado. Aumentó un 1% frente al dólar. Hoy se ha hablado mucho de que las cuentas japonesas compran yenes contra la lira turca. La lira turca ha sido una historia favorita de alto rendimiento para los hogares japoneses. La lira turca está fuera de alrededor del 3,3% cerca del mediodía en Europa, mientras que había disminuido un 5% antes. Ha caído un 8,5% durante la última semana y está rivalizando con el peso argentino por el mayor descenso en el último mes (TRY-15%, ARS -16.5%).

El punto importante sobre la fortaleza del yen es que tal vez no sea lo mejor para entenderlo como una demanda de refugio seguro, sino más bien el desenrollamiento de un carry trade de yen corto. El uso del yen como moneda de financiación es la clave y no el atractivo de los mercados de activos de Japón.

Las paradas se activaron cuando el dólar cayó a través del nivel de JPY110.00. Alcanzó el lunes cerca de JPY111.40. Está deslizándose a través de la media móvil de 20 días por primera vez desde el 4 de abril. La zona JPY109.70 que ha sido probada corresponde a un retroceso del 61.8% de las ganancias de este mes (desde el 4 de mayo a mínimos de JPY108.65). El soporte cercano se ve en un área de congestión alrededor de JPY109.30. Hay una opción de $ 370 a JPY109.50 que vence hoy, y $ 2 bln a JPY110.

El informe de la zona euro del PMI de mayo decepcionó. Afecta las expectativas para la reunión del BCE del próximo mes . Recuerde que a finales del año pasado, muchos parecían anticipar que las pistas de la palabra del BCE evolucionarían rápidamente hacia un compromiso sólido para finalizar las compras de activos. Sin embargo, los hechos, en este caso, el rendimiento económico se interpusieron en el camino. Los precios y la actividad económica han ido en la dirección equivocada. Si la última vez que Draghi fue "cautelosa por la confianza", el BCE puede decir que es su confianza la que ha disminuido.

La lectura compuesta cayó a 54.1 desde 55.1 en abril. Es la lectura más baja desde noviembre de 2016. El PMI compuesto promedió 56.4 en 2017 y 57.0 en Q1. Ambos servicios y manufaturing cayeron. La fabricación alemana se debilitó (56.8 desde 58.1), aunque el PMI francés aumentó a (55.1 desde 53.8). El PMI de servicios alemanes disminuyó a 52.1 desde 53.0. El PMI de servicio francés cayó a 54.3 desde 57.4.

En el Reino Unido, las presiones sobre los precios disminuyeron. El IPC general disminuyó a 2.4% desde 2.5%, mientras que el CPIH (que incluye los costos de vivienda del propietario) bajó a 2.2% desde 2.3%. La tasa central se desaceleró a 2.1% desde 2.3%. El informe no hace nada para adelantar un alza en las tasas de BOE. El rendimiento implícito del contrato de futuros en libras esterlinas de diciembre es hoy un par de puntos básicos más bajo. El rendimiento implícito de 64 pb es el más bajo en cuatro meses.

Sterling ha hecho una nueva baja para el día de hoy, un poco menos de $ 1.3350. El objetivo de medición de la parte superior doble grande que hemos estado monitoreando está en el área de $ 1.30- $ 1.31, y la libra esterlina está perdiendo poco tiempo. El soporte cercano se ve alrededor de $ 1.3300, que es también donde se encuentra la banda inferior de Bollinger.

El drama político de Italia ha estimulado una importante escalada en el franco suizo. En los últimos cinco días, ha sido el más fuerte de los majors, con un aumento del 1,1% frente al dólar y del 1,8% frente al euro. Hoy, es la única moneda importante al lado del yen que está ganando terreno. Los activos italianos recibieron un indulto ayer, pero la venta se reanudó hoy. El rendimiento a 10 años subió 11 pb, y la expansión sobre Alemania se amplió en 16 pb. El mercado de valores italiano está fuera de 1.7%, aproximadamente el doble que el Dow Jones Stoxx 600.

Ayer, el euro encontró soporte cerca de la parte superior de la banda de soporte que identificamos en el área CHF1.1660-CHF1.1680. El euro ha atravesado esa área hoy como un cuchillo caliente en mantequilla. Cayó a CHF1.1600 antes de estabilizarse. El antiguo soporte ahora debería ser resistencia, con el siguiente objetivo técnico cerca de CHF1.1480.

Markit informa los PMI flash de EE. UU., Pero las lecturas de flash no se han hecho realidad en el sistema como en Europa. También se lanzan nuevas ventas de viviendas en abril. Se espera que las ventas se desaceleren luego de fuertes ganancias en febrero y marzo (3.6% y 4.0% respectivamente). La ganancia mensual promedio en 2017 fue del 1.7%. Lo más destacado del día pueden ser las minutas del FOMC. El mercado está tan seguro de una caminata el próximo mes como sea posible.

Los inversores se centran en las minutas sobre la importancia de agregar "simétrico" (dos veces) al enunciado del FOMC en términos del mandato de estabilidad de precios y la curva de rendimiento. No esperes mucho cierre. El hecho de que los precios aumenten y el crecimiento salarial no se esté acelerando le da al FED el alcance de aumentar gradualmente las tasas . De los comentarios oficiales se desprende claramente que la Fed misma está dividida en las señales de una curva de rendimiento negativa.